Auxly Cannabis Group Inc. (TSX-XLY) (OTC:CBWTF), ein auf Cannabis spezialisiertes Unternehmen für verpackte Konsumgüter, gab am Montag bekannt, dass es 100 % der Sunens Farms Inc. erworben hat.
Details der Akquisition
Im Rahmen eines Aktienkaufvertrags zwischen dem in Toronto ansässigen Unternehmen und Peter Quiring erwarb das Unternehmen alle ausgegebenen und ausstehenden Wertpapiere von Sunens, die noch nicht im Besitz von Auxly waren. Die Gegenleistung von Auxly für die Übernahme umfasste 1,6 Mio. $, bestehend aus 500.000 $ in bar und 1,1 Mio. $ in Stammaktien, einem ungesicherten Schuldschein über 3,4 Mio. $, der über einen Zeitraum von 30 Monaten in gleichen monatlichen Raten zu zahlen ist, wobei die erste Zahlung 12 Monate nach dem Abschlussdatum fällig wird, sowie die Übertragung bestimmter nicht zum Kerngeschäft gehörender Vermögenswerte von Sunens.
Geänderte und angepasste Kreditfazilität
Gleichzeitig haben Sunens und Auxly die besicherte Kreditfazilität von Sunens, die im September 2019 abgeschlossen wurde und von einem Konsortium von Kreditgebern unter der Leitung der Bank of Montreal gezeichnet wurde, geändert und angepasst, wodurch sich die Gesamtverschuldung auf 62,5 Millionen $ erhöht. Darüber hinaus hat Sunens eine geänderte und neu gefasste Kreditfazilität mit den folgenden Bedingungen abgeschlossen:
- Eine sofortige Barzahlung von Auxly in Höhe von 15 Mio. $, die auf den ausstehenden Hauptsaldo der revolvierenden Kreditfazilität angerechnet wird.
- Verlängerung des Fälligkeitsdatums um ein Jahr bis zum 30. September 2023, mit der Option für Sunens, die Laufzeit um ein weiteres Jahr zu verlängern, indem es bis zum 31. Dezember 2023 eine weitere Kapitalrückzahlung von 5 Mio. $ leistet.
- Die Verpflichtungen von Sunens im Rahmen der geänderten und neu gefassten Kreditfazilität werden weiterhin durch eine unbesicherte Garantie von Auxly in Höhe von 33 Mio. USD mit beschränktem Rückgriffsrecht sowie durch eine Verpfändung aller Wertpapiere von Sunens durch das Unternehmen mit neuen Umsatz- und EBITDA-Klauseln unterstützt.
Was das für Auxly bedeutet
Hugo Alves, CEO von Auxly, sagte, dass die Übernahme von Sunens die Anbaukapazitäten des Unternehmens steigert und seine Position als führendes Unternehmen auf dem kanadischen Cannabismarkt stärkt. Darüber hinaus wird erwartet, dass der Deal die gemischten Bruttomargen, das bereinigte EBITDA und den Nettogewinn von Auxly verbessern wird, da Sunens die Produktion weiter steigert und gleichzeitig die Abhängigkeit von Auxlys Cannabiskäufen von Dritten beseitigt. Die Gewächshausanlage von Sunens bietet Auxly betriebliche Flexibilität sowie beträchtliche zusätzliche Anbau-, Lager-, Verarbeitungs- und Produktionskapazitäten, einschließlich der vollständigen Kontrolle über den groß angelegten Anbau mit einer eigenen genetischen Bibliothek, die aus mehr als 150 Cannabissorten besteht. Darüber hinaus unterstützt das Geschäft das wachsende Portfolio des Unternehmens in den Cannabisproduktkategorien 1.0 und 2.0. Mike Lickver, Präsident von Auxly, bezeichnete den Schritt als einen „entscheidenden Moment“ für das Unternehmen.
Wie geht es weiter?
Auxly erklärte, dass es sofort mit der Integration der bewährten Anbaukapazitäten von Sunens beginnenwerde , was Auxly den Wettbewerbsvorteil der Größenordnung, der niedrigeren Kosten und der Liefersicherheit verschafft, während es seine Führungsposition bei den 1.0-Cannabis-Produktformaten weiter ausbaut. „Wir arbeiten hart daran, die schnell wachsende Verbrauchernachfrage nach unserer gesamten Produktpalette zu befriedigen, und eine Bibliothek einzigartiger Genetik und eine beständige Versorgung mit hochwertigem Cannabis wird uns dabei helfen, sicherzustellen, dass alle unsere Produkte in die Regale im ganzen Land gelangen und dort bleiben“, fügte Lickver hinzu.
